Задание
Проведите оценку финансового состояния предприятия по следующим направлениям:
1. Анализ платежеспособности и ликвидности;
2. Анализ финансовой устойчивости;
3. Оценка капитала, вложенного в имущество предприятия;
4. Анализ рентабельности;
5. Анализ обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами.
Проведите диагностику вероятности банкротства.
Сформулируйте выводы по результатам анализа и разработайте рекомендации по финансовому оздоровлению.
1. Анализ платежеспособности и ликвидности
Таблица 1. Расчет показателей ликвидности
№ п.п. Показатель на начало года на конец года изменение 1 Денежные средства 211 241 30 2 Краткосрочные финансовые вложения 450 450 0 3 Текущие обязательства 26981 21578 -5403 4 Коэффициент абсолютной ликвидности = (стр.1+стр.2)/стр.3 0,02 0,03 0,01 5 Оборотные активы 22168 24365 2197 6 НДС по приобрет.ценностям 1092 1145 53 7 Коэффициент текущей ликвидности=(стр.5-стр.6)/стр.3 0,78 1,08 0,29 8 Дебиторская задолженность 9500 7841 -1659,00 9 Коэффициент быстрой ликвидности = (стр.1+стр.8)/стр.3 0,36 0,37 0,01
Вывод:
Коэффициент абсолютной ликвидности в 2008 году имеет значение ниже нормативных (от 0,2 до 0,4), что свидетельствует о высоком финансовом риске. Организация испытывает недостаток наиболее ликвидных активов для покрытия текущих обязательств.
Значение коэффициента текущей ликвидности также менее нормативного значения (≥2). Он показывает превышение текущих обязательств организации над ее текущими активами. Это связано с большой долей краткосрочных обязательств в структуре финансирования организации.
Коэффициент быстрой ликвидности также ниже нормы (от 0,5 до 1), что свидетельствует о недостатке у предприятия ликвидных активов, которыми можно погасить наиболее срочные обязательства.
Таблица 2. Расчет показателей платежеспособности
№ п.п. Показатель на начало года на конец года изменение 1 Ликвидные и скорректированные внеоборотные активы 16761 15358 -1403 2 Обязательства 29898 24569 -5329 3 Обеспеченность обязательств=стр.1/стр.2 0,56 0,63 0,06 4 Текущие обязательства 26981 21578 -5403 5 Выручка за год 97975 99363 -1388 6 Степень платежеспособности по текущим обязательствам=стр.4/стр.5 0,28 0,22 -0,06
Вывод:
Показатель обеспеченности обязательств должника его активами свидетельствует о превышении величины обязательств над величиной внеоборотных активов. Значение показателя имеет тенденцию к увеличению, что является положительным фактором развития организации.
Значение показателя платежеспособности по текущим обязательствам свидетельствует о том, что среднегодовая выручка покрывает текущие обязательства организации.
Таблица 3. Анализ ликвидности баланса организации на начало года
Группы активов Оптимальное соотношение Группы пассивов Наиболее ликвидные А1 = ДС+КФВ 661 ≥ Наиболее срочные обязательства П1 = Кредиторская задолженность 22915 Денежные средства 211 Кредиторская задолженность 22915 Краткосрочные финансовые вложения 450 Быстрореализуемые активы А2 =ДЗ+прочие ОА 9500 ≥ Краткосрочные обязательства П2=ККЗ+пр.КО 4066 Дебиторская задолженность 9500 Краткосрочные кредиты и займы 3122 Прочие оборотные активы 0 Прочие краткосрочные обязательства 944 Медленнореализуемые активы А3 =Запасы+НДС по приобр.ТМЦ 11392 ≥ Долгосрочные обязательства П3 = ДКЗ 417 Запасы 10300 Долгосрочные кредиты и займы 417 НДС по приобретенным ТМЦ 1092 Труднореализуемые активы А4 =Внеоборотные активы 16761 ≤ Постоянные пассивы П4=итог раздела "Капитал и резервы"+строки "ДБП"+"РПР" 11531 Внеоборотные активы 16761 Итого раздела "Капиталы и резервы" 9031 Доходы будущих периодов 2500 Резервы предстоящих расходов 0
Таблица 4. ............
